Андрей Дубинин: горизонты финансового планирования будут расширяться

2005 год

Андрей Дубинин: горизонты финансового планирования будут расширяться

Смолоду людей приучают к тому, что нужно заниматься финансовым планированием, нужно оценивать правильно риски, нужно, соответственно, заботиться о своей семье и своих близких. Собственно, такие программы предлагаются на рынке.

Как работают страховые программы? Вы вносите определенные средства. Они могут вноситься сразу, единовременным взносом. Средства эти могут вноситься на годичной основе, на квартальной основе или же более дробными взносами на месячной основе. Опытный страховщик имеет информацию по поводу вероятности происхождения тех или иных событий. С учетом этого рассчитывается тариф, с учетом этого устанавливаются обязательства, которые страховщик принимает на себя, которые интересны страхователю.

Какие преимущества есть у страхового продукта? Первое – это возврат той суммы, которую человек внес. Второе – это получение некоего гарантированного дохода. И третье – это получение по возможности максимально высокого дохода.

Ряд страховых компаний предлагает такую услугу, как гарантированный доход. Гарантированный доход означает, что ниже этого уровня доходности, вы не получите. Что касается дополнительного инвестиционного дохода, а в нашем случае это 85 процентов всех тех средств, которые мы получаем в качестве инвестиционного дохода, получите ли вы их или нет, будет зависеть от того, как умело страховая компания распорядилась средствами.

Страховые компании являются, пожалуй, самыми консервативными инвесторами. По крайней мере, они должны быть самыми консервативными инвесторами, которые должны помнить о своих обязательствах. Если есть общее понимание того, что фондовый рынок в целом дает в среднем более высокую доходность, в сравнении, например, с депозитами в финансовых учреждениях, в банках, в сравнении с недвижимостью. Есть акции, есть государственные ценные бумаги, которые представляют собой ценные бумаги разной степени риска. И чтобы оценить в том или ином случае степень риска, человеку необходимо обладать финансовой грамотностью.

Представим себе такую ситуацию. Вы оценили, что, к примеру, вкладывать в акции долгосрочной перспективы 20 лет выгоднее, но цикл на фондовом рынке сложился таким образом, что к моменту вашего выхода на пенсию, акции, соответственно, сильно упали в цене. И средства, которые были накоплены, в значительной степени обесценились. Хотя, с другой стороны, через пять лет вы получите значительный инвестиционный доход.

Задачей страховой компании, в зависимости от того, какие цели человек ставит перед собой, является подсказка, предложение оптимального продукта с учетом ожиданий человека, и вложение средств, чтобы выполнить свои обязательства, чтобы в выше обозначенной ситуации вернуть деньги, которые человек накопил по номинальной стоимости, гарантировать инвестиционный доход или выплатить инвестиционный доход на уровне гарантированной ставки, по возможности дать максимальный инвестиционный доход, не увеличивая рискованность вложений нашего клиента.

Длительность этих программ увязана с конкретными задачами. Если у вас есть ребенок, и вы хотите накопить к его совершеннолетию, тогда это, порядка 18-20 лет. Но если вы хотите накопить средства, к примеру, на приобретение жилья ребенку после окончания высшего учебного заведения, то цель эта будет несколько отложена, наверное, и продолжительность такой программы будет 10-20 лет, в зависимости от того, сколько лет вашему ребенку.

Если речь идет о пенсионном страховании, сроки здесь будут больше. Обычно о пенсионном страховании задумываются люди уже трудоспособного возраста, когда они начали трудиться, когда у них уже есть какой-то доход, поэтому продолжительность этих программ составляет от 15-20 до 30 лет. Здесь нет жестких сроков.

Что касается программ страхования жизни, то минимальный срок, который рекомендовала бы страховая компания это 5 лет. В среднем этот срок составляет 15-20 лет. В настоящий момент по полисам страхования жизни средняя продолжительность составляет 17 лет. Хотя если говорить о максимальной продолжительности, то она, скорее всего, будет расти.

Мы с зарубежными коллегами обсуждали ситуацию на демографическом рынке в их странах, и нам был приведен такой факт, что в одной из стран девочка, родившаяся в этом году, по их ожиданиям, проживет около 102 лет. Соответственно, таблица смертности рассчитывается с учетом именно такой продолжительности жизни. Поэтому продолжительность этих полисов может быть значительной.

Но если говорить о минимальных сроках, если вы думаете о страховании жизни, то это период – пять лет, это средства, которые у вас есть в свободном доступе на этот период. Вы не будете нуждаться в этих средствах завтра или через год, или если вы понимаете, приобретая полис с обязательствами со своей стороны вносить взнос ежегодный на определенном уровне, что у вас есть источники стабильного дохода на этот период. Все это изменения, скажем так, горизонта планирования. И этот горизонт планирования, по мере стабилизации ситуации в стране, по мере улучшения экономической обстановки, уверенности людей в будущем, будет расширяться.